Не ждите доклада Вашего бухгалтера. Знакомьтесь с
информацией об объемах продаж регулярно. Вы будете чувствовать себя более
уверенно, принимая решения, базирующиеся на финансовой информации. Никогда
не связывайте свои деловые решения с настроением. В основе всех решений
должна лежать финансовая информация. Обязательно возьмите "уроки" у
профессионального бухгалтера, который объяснит Вам все финансовые термины и
научит читать финансовый отчет.
Можно порекомендовать использовать для составления финансового плана и
в дальнейшей работе компьютерные бухгалтерские программы, такие как Lotus
1-2-3, Excel или Quattro Pro. Эти программы широко доступны и удобны для
людей, имеющих опыт как в бизнесе, так и умеющих работать с компьютером. Для
начинающих же финансистов больше подходит программа Microsoft Works.
Виды финансовых форм
Финансовый раздел бизнес-плана должен содержать три наиболее важных
формы:
-- Отчет о прибылях и убытках
(В нашей практике этот отчет носит название "Отчет о финансовых
результатах и их использовании" - форма 2).
-- Отчет о движении наличности
-- Баланс предприятия
Обычно инвесторы хотят видеть финансовые показатели на три или даже
пять лет вперед (для новых компаний), а для действующих, кроме того, и за
три-пять прошедших лет. При этом данные формы предоставляются за пять лет по
годам, а также за первый год - по месяцам и за второй год - по кварталам.
Отчет о прибылях и убытках показывает - будет ли получать (или для
действующей компании - получает ли уже) Ваша компания прибыль, то есть
уровень прибыльности Вашей компании, сколько денег Вы будете иметь после
всех произведенных расходов. Однако этот отчет не отражает общую "стоимость"
Вашей компании, а также какой наличностью она располагает. Компания может
начать терять деньги, что отразится в этом же отчете, однако, стоимость ее
может оставаться все еще достаточно большой, или же компания может быть
прибыльной, но не иметь достаточно наличности, чтобы платить по счетам
(из-за проблем в движении наличности). Однако, ни одна из этих ситуаций не
раскрывается в отчете о прибылях и убытках.
Читать этот отчет нужно сверху вниз. Верхняя строка отражает общий
объем продаж. Вторая - включенный в нее налог на добавленную стоимость
(НДС). В последующих строках представлены произведенные расходы. Разница
между объемом продаж (за вычетом НДС) и затратами показывает балансовую
прибыль. Сумма прибыли и начисленной заработной платы составляет
налогооблагаемый доход. Последняя строка отчета о прибылях и убытках -
доход, остающийся в распоряжении фирмы. Если расходы компании превышают
доходы, в последней строке отчета о прибылях и убытках будет стоять
отрицательное число в западной практике бухгалтерского учета знак минус "-"
заменяется скобками ( ).
Отчет о движении наличности - показывает, есть ли (или будет) у
компании наличность, чтобы платить по счетам. Этот отчет один из наиболее
важных финансовых документов. И хотя в нашей практике бухгалтерского учета
он не является в настоящее время обязательным, при составлении бизнес-плана
Вам без него не обойтись. Ведь если Вы не сможете платить своим рабочим и
служащим, оплачивать счета поставщиков. Вы не сможете, вести дело долго и
Вы, конечно, не сможете спать по ночам.
Отчет о движении наличности не характеризует вашу прибыль. Он только
показывает, сколько денег Вы имеете в банке, сколько наличных денег
"приходит" на счет и "уходит" со счета в каждом месяце года. Этот отчет
особенно важен для предприятий, объемы работ которых зависят от сезонности и
связаны с большими сезонными запасами сырья (например, предприятия по
переработке сельскохозяйственной продукции), или для тех, кто продает свою
продукцию в кредит. Вы обязательно должны планировать разрыв (лаг) между
временем оплаты счетов за материалы и реальным временем получения денег за
проданную продукцию.
Разрабатывая эту форму, показывайте отдельно наличность, которую Вы
будете получать от продаж Вашей продукции и от других видов деятельности
(например, финансовые операции, проценты, выплачиваемые Вам банком,
получение инвестиций). Это даст Вам ясную картину источников поступления
наличности и покажет возможность продажи Ваших товаров в кредит.
Баланс предприятия - показывает, сколько стоит Ваша компания. Для
новичков в бизнесе это наименее понятная форма. Баланс дает "моментальный
снимок" стоимости Вашей компании. В активе баланса указывается стоимость
всех ее составляющих (земля, здания, машины, оборудование, запасы
товарно-материальных ценностей), а в пассиве - размер всех ее обязательств
(полученные кредиты, акционерный капитал, расчеты с кредиторами, ссуды
работникам компании и т.д.).
Разница между активами предприятия и долго- и краткосрочными
обязательствами компании (актив минус итоги по разделам II и III пассива)
показывает ее чистую стоимость, есть итог по разделу I пассива баланса
"Источники собственных и приравненных к ним средств". Эти цифры также
показываются в "пассиве" баланса. Поэтому "актив" и "пассив" всегда равны.
Именно поэтому этот документ носит название "Баланс".
Для подготовки "Баланса" обязательно привлеките профессионального
бухгалтера, особенно для расчета таких показателей. Как "амортизация"
(износ) или "производственные запасы" и "готовая продукция". Однако,
помните, что Вы должны понимать значения всех показателей и уметь "читать"
баланс.
Финансовый план содержит также расчет точки безубыточности
производства.
График достижения безубыточности - это схема, показывающая влияние на
прибыль объемов производства, отпускной цены и себестоимости продукции (в
разбивке на условно-постоянные и условно-переменные издержки). График
приведен на рис. 2.
Рис. 2. Объем выпуска, при котором достигается безубыточность
Таким образом, с помощью этого графика можно найти так называемую точку
безубыточности, то есть тот объем производства, при котором кривая,
показывающая изменение выручки от реализации (при заданном уровне цен),
пересечется с кривой, показывающей изменение себестоимости продукции.
Очевидно, что при этом объеме выпуска продукции будет, наконец, достигнута
безубыточность производства, и дальнейшее увеличение объемов реализации
приведет к появлению прибыли.
Программа инвестирования
В этом разделе необходимо изложить план получения средств для создания
или расширения предприятия. Первый вопрос: сколько вообще нужно средств для
реализации данного проекта? Вопрос второй: откуда намечается получить эти
деньги, в какой форме? И третий вопрос: когда можно ожидать полного возврата
полученных средств и получения инвесторами дохода от них? Ответы на первый и
третий вопросы вытекают из предыдущего раздела бизнес-плана - "Финансовый
план". Относительно второго вопроса можно сказать следующее. Финансирование
через кредиты предпочтительно для проектов, связных с расширением
производства на уже действующих (и действующих успешно) предприятиях. С
одной стороны, от таких предприятий банкиры не будут требовать повышенной
платы за кредит, так как рисковость вложений здесь не слишком велика, а с
другой стороны - не составит проблемы найти материальное обеспечение
кредитов: в качестве его могут выступить уже имеющиеся активы.
Привлекая для финансирования своего проекта кредитные средства, не
забывайте о возможности получения не только банковского, но и коммерческого
кредита, который может быть предоставлен на значительно более льготных
условиях (например, участниками рассматриваемого проекта).
Охрана окружающей среды
В современных условиях, характеризующихся стремительным ухудшением
экологической обстановки, уменьшением запасов природных ресурсов,
неконтролируемым ростом населения, накоплением стрессовых факторов в основу
деятельности компании все чаще кладется концепция социально-этического
маркетинга.
Реализация этой концепции предполагает высокую ответственность фирмы не
только перед отдельными клиентами (покупателями), но и перед обществом и его
будущим, обеспечивая как высокий уровень жизни, так и ее высокое качество.
Необходимо отметить, что возникновение концепции социально-этического
маркетинга в большой степени связано с деятельностью обществ потребителей по
защите их интересов, обществ по охране окружающей среды. Под их воздействием
происходит переоценка потребителями многих своих потребностей с точки зрения
защиты личных и общественных интересов (здоровье, окружающая среда,
экология) и, как следствие, изменение концепции коммерческой деятельности
многих фирм, их обращение к концепции социально-этического маркетинга.
Другими словами, реализация этой концепции требует определенной "зрелости"
всех членов общества, их заинтересованности в долговременном личном и
общественном благополучии.
Покажите в своем бизнес-плане достигнутую Вами "социальную зрелость".
Отразите возможное воздействие Вашего производства на окружающую среду в
настоящий момент и в будущем. Насколько оно экологически опасно; как будут
утилизироваться отходы, возможна ли их дальнейшая переработка, не возникнет
ли проблем с утилизацией упаковочных материалов (пакетов, бутылок, банок,
коробок и т.д.). Опишите Ваши планы по уменьшению возможного отрицательного
воздействия на окружающую среду, направления и сроки реализации этих планов.
Собираетесь ли Вы отразить эту деятельность Вашей фирмы в рекламной
компании? Ведь Ваша забота об общественном благе может обеспечить Вам
положительный имидж и привлечь дополнительных покупателей.
Оценка риска и страхование.
Понятие риска, его оценки, прогнозирования и даже управления им -
таково содержание раздела. Дайте ответ на вопрос: как уменьшить риски и
потери? Ответ должен состоять из двух частей, в первом из которых
указываются организационные меры профилактики рисков, а во второй -программа
страхования от рисков.
Оценка риска представляет собой один из наиболее сложных и наименее
точных элементов финансового анализа. Потребуется, как можно точнее
определить все непредвиденные обстоятельства, которые могут возникнуть в
будущем.
Традиционно рассматриваются:
1. Рыночный риск:
-- Будет ли в будущем существовать рынок?
-- Будет ли рынок расти такими темпами, которые станут способствовать
Вашему бизнесу?
-- Является ли Ваша норма валовой прибыли достаточной, чтобы Вы смогли
выдержать ценовую войну, если таковая будет иметь место?
2. Риск конкурирующих технологий:
-- Сможет ли Ваш конкурент разработать технологию, которая сделает вашу
устаревшей?
-- Может ли какая-либо новая технология помешать предприятию успешно
выполнить намеченное?
3. Риск завершения или технический риск:
-- Достаточно ли надежны предлагаемый проект, технология или предмет
деятельности, чтобы все сработало так, как намечается?
4. Внешний риск:
-- Какова вероятность того, что кто-то или что-то (правительство,
профсоюзы, субподрядчики, транспорт и т.д.) остановит или замедлит работу
предприятия?
Есть ли у Вас предложения по решению этих проблем?
5. Внутренний риск:
-- Достаточно ли у Вас персонала, чтобы предприятие могло нормально
функционировать?
-- Если нет, то есть ли возможность его получить своевременно и на
выгодных условиях?
6. Политический риск:
-- Есть, или ожидается, какое-либо правительственное постановление,
которое может помешать успеху?
-- Будут ли получены, когда это потребуется, обязательные разрешения
специальных органов, например, управления по охране окружающей среды,
здравоохранительных органов и т.п.?
7. Ресурсный риск:
-- Будет ли иметь место достаточное количество клиентов, материалов или
продукции в течение периода, существенно превышающего сроки погашения затрат
финансовых ресурсов?
-- Достаточно ли у партнеров финансовых, людских и интеллектуальных
ресурсов для полного завершения намеченного проекта?
8. Риск капитальных вложений:
-- Сможет ли инфляция, изменение валютных курсов или политики
правительства существенно повлиять на объем инвестиций?
-- Какая вероятность того, что в результате этих изменений Вы полностью
или частично потеряете свой капитал?
Реальная программа "управления рисками" должна быть выработана на
основе исследования особенностей бизнеса и тонкостей рынка страховых услуг.
При разработке программы защиты бизнеса от потерь обычно акцентируется
внимание на трех следующих областях:
1. Риск потери имущества - подверженность Вашего имущества, включающего
реальные и "невидимые" активы, риску полной потери или повреждения (пожар,
кража).
2. Риск потери времени - возникает в связи с возможностью сбоев и
перерывов в функционировании вашего бизнеса или задержками при получении
платежей по произведенным инвестициям.
3. Риск неисполнения обязательств - включает вашу ответственность перед
покупателями, людьми, причастными к вашему бизнесу, перед теми, кто
использует или полагается на вашу продукцию или услуги, а также перед
обществом в целом.
В основе страхового дела лежит страховой полис:
Страховой полис - это контракт, по которому страховая компания
(страховщик) берет на себя обязанность выплатить компенсацию (страховую
премию) в случае, если произойдет какое-либо нежелательное случайное
событие, принесшее убытки.
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12